JPMorgan, ULTA 주가 목표 유지, 매출 증가 속 비중확대 평가(Investing.com)

화요일에 제이피모건은 울타 뷰티(NASDAQ: ULTA)에 대해 비중 확대 등급과 주가 목표 472달러를 재확인했습니다. 이는 미용 제품 판매 증가에 따른 것입니다. 분석가는 식품, 의약품 및 대량 판매 채널에서의 총 미용 제품 판매가 11월 2일까지의 4주 동안 1.3% 증가했으며, 이는 이전 달의 정체된 성장에서 20 베이시스 포인트 상향 조정된 것이라고 강조했습니다. 이 증가는 9월 26일과 10월 9일에 각각 상륙한 허리케인 헬렌과 밀턴의 영향을 받았음에도 불구하고 발생했습니다.

분석가에 따르면, 2024년 10월 19일까지의 분기별 추세는 전년 대비 약 0.7% 증가했으며, 현재는 약간 상승하여 0.8% 증가했습니다. 이는 주로 화장품과 향수 판매의 증가에 의해 주도되었습니다. 회사는 이러한 추세와 울타의 동일 매장 판매 간의 연관성을 언급하며, 닐슨IQ 화장품 추세와 64%의 상관관계, 전체 미용 제품 판매와 거의 50%의 상관관계를 나타냈습니다.

보고서는 또한 화장품 및 얼굴 스킨케어에서 특히 가속화된 미용 카테고리의 1년 추세가 있는 반면, 핸드/바디 로션 및 얼굴 스킨케어 카테고리에서는 5년 추세가 둔화되었다고 지적했습니다. 전체 기간을 고려할 때, 1년 및 2년 총 미용 및 화장품 추세는 울타가 2024년 3분기에 1-2%의 비교 감소를 보고할 수 있음을 시사하며, 이는 이전에 예상된 1-3% 감소에서 약간 개선된 것입니다.

분석가는 울타의 경영진이 8월 29일 현재 분기별 추세의 가속화를 언급했으며, 이는 약한 7월에서 약 1% 하락으로 이동했으며, 이는 전년도에 비해 더 일찍 진행된 21일간의 뷰티 이벤트의 역풍을 포함한다고 회상했습니다. 또한 울타는 지난달 시카고에서 열린 대면 투자자 날 동안 2024년 전체 연도 지침을 재확인했습니다.

울타 뷰티는 2024년 12월 5일 목요일 시장 마감 후 3분기 실적을 발표할 예정이며, 오후 4시 30분 동부 표준시(ET)에 컨퍼런스 콜이 예정되어 있습니다.

최근 뉴스에서 울타 뷰티는 다양한 분석가 평가와 장기 재무 목표 조정의 대상이 되었습니다. 씨티는 345달러의 주가 목표로 중립적 입장을 유지했으며, BMO 캐피탈은 385달러의 주가 목표로 시장 수행 등급을 재확인했습니다. 스티펠은 주가 목표를 395달러로 상향 조정하며 보유 등급을 유지했고, 파이퍼 샌들러는 주가 목표를 357달러로 약간 상향 조정하며 중립적 등급을 유지했습니다.

이러한 분석가 평가는 울타 뷰티의 수정된 재무 목표에 따른 것으로, 장기 운영 마진 12%와 순매출 성장 4%-6%를 예측합니다. 회사는 또한 향후 3년 동안 매장 수를 200개 늘릴 계획입니다. 울타 뷰티의 경영진은 2025년에 비교 매장 판매가 3-4% 기대치 이하로 성장할 수 있으며, 운영 마진이 12% 미만일 수 있음을 시사하며 신중한 태도를 보였습니다.

울타의 2025년 주당 순이익에 대한 분석가들의 합의는 23달러로 수렴되는 것으로 보이며, 이는 이전 합의인 24.60달러보다 약간 낮습니다. 이는 단위 성장, 비교 매장 판매, 마진 감소 및 주식 환매에 의해 주도된 주당 순이익 성장과 같은 요인 때문입니다. 회사는 또한 새로운 30억 달러의 주식 환매 승인을 발표했습니다.

이러한 최근 개발은 울타 뷰티의 재무 환경을 반영하며, 회사의 전략적 조정과 분석가들의 다양한 관점을 보여줍니다. 회사의 향후 성과는 투자자와 분석가들에 의해 계속해서 면밀히 모니터링될 것입니다.